一、9 月份市场回顾
9 月上旬市场连续下跌,上证综指从 3400 点平台下跌了 200 点,随后在底部震荡,逐步缩量。创业板指走势类似。在此期间今年涨幅较大的部分行业出现了较大调整,如医药、科技,甚至是除白酒之外的消费品行业。而基本面向好的光伏,以及迎来消费旺季的白酒行业则表现良好。
二、10 月投资计划
我看好今年剩下时间的市场。 从全球来看,美国大选不论出现哪种情况,都不会让事情变得更糟糕。西方国家面临疫情二次高峰,经济压力更大。反观国内,宏观数据持续改善,经济持续改善,已经反映在了很多行业上,比如最近走势比较强的汽车行业。 对比下来,A 股作为全球最好资产的地位进一步强化。
10 月份是三季报的时间窗口。三季报披露之后,今年全年的业绩也就基本 上确定下来了。后面要看明年的盈利预期了。所以,四季度的投资一方面要争取良好的收益,另一方面要为明年做好准备。四季度我们团队会对各个行业和重要 个股进行全面的审视和充分讨论,把握好我们组合里的个股基本面,进一步挖掘具有长期价值的股票。
未来一个阶段的个股选择除了以往的医药、消费、科技等领域之外,我们会适当放宽选择范围,比如新能源车产业链等。
以上,供大家参考。欢迎大家沟通交流。
(注:抱歉最近出差较多,这个月小结写晚了,今天特意乘高铁,在火车上把自己的观点跟大家汇报一下。)
盈象资产 吕宜振
2020 年 10 月 14 日
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